آموزش فیلترنویسی کد به کد (حقوقی به حقیقی) در بورس
یکی از جذابترین و در عین حال چالشبرانگیزترین مباحث در دنیای تابلوخوانی، شناسایی پدیدهی «کد به کد» است. در این آموزش میخواهیم به زبان ساده و کاربردی بررسی کنیم که چگونه میتوانیم با استفاده از ابزارهای فیلترنویسی، نشانههای اولیه این اتفاق را در بازار بورس شناسایی کنیم.
کد به کد چیست و چرا مهم است؟
وقتی صحبت از کد به کد حقوقی به حقیقی میشود، منظورمان یک سناریوی خاص است: زمانی که سهامداران حقوقی (مثل صندوقها یا شرکتها) سهمی را میفروشند و در همان لحظه، سهامداران حقیقی آن را با قدرت جمعآوری میکنند. این فرآیند در واقع یک «پاسکاری» از حقوقی به حقیقی است که منجر به ورود پول حقیقی و خروج پول حقوقی از سهم میشود.
بسیاری از مقالات و ویدیوها به توضیح تئوری این موضوع پرداختهاند، اما در اینجا تمرکز ما بر روی فیلترنویسی عملی برای شناسایی این پدیده در لحظه است.
فرمول شناسایی کد به کد: ورود پول حقیقی
برای طراحی این فیلتر، باید منطق بازار را درک کنیم. ورود پول زمانی اتفاق میافتد که حقیقیها از حقوقیها سهم میخرند. چرا؟ چون اگر حقوقی از حقوقی بخرند، برآیند خرید و فروش صفر میماند. اما وقتی حقیقی از حقوقی میخرد، برآیند مثبت میشود.
بنابراین، ایده اصلی فیلتر ما این است: برآیند خرید و فروش حقیقی باید مثبت باشد و در یک بازه زمانی کوتاه (مثلاً ۲ دقیقه) افزایش ناگهانی داشته باشد. این افزایش ناگهانی نشاندهندهی این است که یک خرید سنگین صورت گرفته و احتمالاً یک حقوقی در حال فروش به یک حقیقی (یا گروهی از حقیقیها) است.
نکات کلیدی برای اطمینان از وقوع کد به کد
باید توجه داشته باشید که ما نمیتوانیم با ۱۰۰٪ قطعیت بگوییم کد به کد رخ داده است (مگر اینکه رانت اطلاعاتی داشته باشیم)، اما میتوانیم احتمال وقوع آن را با بررسی چند شاخص مهم بالا ببریم. برای اینکه فیلتر ما دقیقتر عمل کند، باید سه شرط زیر را همزمان بررسی کنیم:
۱. افزایش ناگهانی برآیند خرید و فروش حقیقی
اولین شرط، رصد کردن برآیند خرید و فروش حقیقی است. ما باید دادههای این شاخص را در بازههای زمانی کوتاه (مثلاً ۲ دقیقه) ذخیره کنیم و با مقایسه آن با وضعیت ۲ دقیقه پیش، افزایش قابل توجهی را پیدا کنیم. برای مثال، اگر برآیند در ۲ دقیقه گذشته حداقل ۵۰۰ میلیون تومان افزایش یافته باشد، این یک سیگنال قوی است.
۲. افزایش قدرت خریدار به فروشنده
شرط دوم برای اطمینان بیشتر، بررسی قدرت خریدار به فروشنده است. اگر خریدها توسط تعداد کمی از کدهای حقیقی (با حجم زیاد) انجام شده باشد، این شاخص افزایش مییابد. ما باید چک کنیم که آیا قدرت خریدار به فروشنده در لحظه فعلی نسبت به ۲ دقیقه پیش افزایش یافته است یا خیر. این موضوع نشان میدهد که خریدها ریزه و پراکنده نیستند، بلکه توسط بازیگران بزرگ انجام شدهاند.
۳. افزایش برآیند پول معتبر
برای سختگیرانهتر کردن فیلتر و کاهش خطا، میتوانیم شرط سوم را اضافه کنیم: برآیند پول معتبر نیز باید نسبت به ۲ دقیقه پیش افزایش یافته باشد. پول معتبر نشاندهندهی خریدهای درشت و جدی است. اگر این سه شاخص همزمان مثبت باشند، احتمال وقوع کد به کد بسیار بالا میرود.
چگونه این فیلتر را اجرا کنیم؟
از آنجا که این پدیده در لحظه رخ میدهد، نمیتوانیم به صورت دستی و با نگاه کردن به تابلو آن را رصد کنیم. بهترین راهکار استفاده از فیلترهای زنده در نرمافزارهای تحلیل تکنیکال است.
شما میتوانید این فیلتر را در بخش فیلترهای زنده تعریف کنید و خروجی آن را به صورت زنده مشاهده نمایید. حتی میتوانید این فیلتر را به یک استراتژی تبدیل کرده و برای آن نوتیفیکیشن (هشدار) تنظیم کنید تا به محض وقوع شرایط، از طریق تلگرام یا نوتیفیکیشن گوشی به شما اطلاع داده شود.
نکته پایانی: همیشه به یاد داشته باشید که این فیلترها ابزارهایی برای شناسایی احتمالات هستند و نباید به تنهایی مبنای تصمیمگیری قطعی قرار بگیرند. ترکیب این تحلیل با سایر ابزارهای تابلوخوانی و تحلیل تکنیکال، بهترین نتیجه را به شما خواهد داد.