آشنایی با اندیکاتور میانگین متحرک

میانگین متحرک (Moving Average): ستون فقرات تحلیل تکنیکال

در این قسمت می‌خوایم در مورد یکی از متداول‌ترین و مهم‌ترین اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال صحبت کنیم: میانگین متحرک یا Moving Average. اگر تازه وارد دنیای بورس شدی یا حتی سال‌هاست که ترید می‌کنی، باید بدونی که این اندیکاتور پایه و اساس خیلی از ابزارهای دیگه‌ست. در واقع، بسیاری از اندیکاتورهای پیشرفته‌ای که الان ازشون استفاده می‌کنی، در واقع بر پایه‌ی همین میانگین متحرک پیاده‌سازی شدن.

میانگین متحرک دقیقاً چیکار می‌کنه؟

همون‌طور که از اسمش مشخصه، وظیفه‌ی این اندیکاتور انجام میانگین‌گیری از قیمت‌هاست. همه‌مون با مفهوم میانگین در ریاضیات آشناییم؛ یعنی یه تعداد عدد رو جمع می‌کنیم و تقسیم بر تعدادشون می‌کنیم تا به یه عدد نهایی برسیم. توی نمودار بورس هم دقیقاً همین اتفاق می‌افته. اگه قیمت‌های یک دوره مشخص (مثلاً ۲۰ روز گذشته) رو با هم جمع کنیم و تقسیم بر تعداد اون روزها بکنیم، یه خروجی می‌گیریم که بهش می‌گیم میانگین متحرک.

مثلاً فرض کن تو تایم‌فریم روزانه هستی و می‌خوای میانگین ۲۰ روزِ گذشته رو داشته باشی. اندیکاتور قیمت‌های بسته شدن (Close) ۲۰ روزِ قبل رو جمع می‌کنه و یه خط بهت نشون می‌ده که همون میانگین متحرک هست. اما نکته مهم اینه که این میانگین متحرک انواع مختلفی داره که هر کدوم روش محاسبه‌ی خاص خودشون رو دارن.

انواع اصلی میانگین متحرک (SMA, WMA, EMA)

وقتی صحبت از میانگین متحرک می‌شه، سه مدل اصلی وجود داره که هر تریدری باید تفاوت‌هاشون رو بدون تا بتونه بهترین اندیکاتور رو برای استراتژی تابلوخوانی و تحلیلش انتخاب کنه:

۱. میانگین متحرک ساده (SMA)

اولین و ساده‌ترین نوع، SMA یا Simple Moving Average هست. این همون میانگین متحرک کلاسیکه که باهاش آشنایی داری. در این روش، به همه‌ی قیمت‌های دوره‌ی مورد نظر (مثلاً ۲۰ روز) وزن یکسانی داده می‌شه. یعنی قیمتِ روزِ اولِ دوره دقیقاً هم‌وزنِ قیمتِ روزِ آخره. این اندیکاتور خیلی ساده عمل می‌کنه و برای تشخیص روند کلی بازار خوبه، اما چون به قیمت‌های جدید وزن بیشتری نمیده، ممکنه کمی کُند باشه.

۲. میانگین متحرک وزنی (WMA)

نوع دوم، WMA یا Weighted Moving Average هست. توی این روش، برای محاسبه‌ی میانگین متحرک به قیمت‌های اخیر (کندل‌های آخر) وزنِ بیشتری داده می‌شه. یعنی وقتی فرمول محاسبه اجرا می‌شه، قیمتِ کندلِ آخر نسبت به قیمتِ کندلِ ابتدای دوره، ضریبِ بزرگ‌تری داره. این باعث می‌شه اندیکاتور نسبت به تغییرات قیمت حساس‌تر از SMA باشه.

۳. میانگین متحرک نمایی (EMA) - محبوب‌ترین گزینه

و اما محبوب‌ترین نوع که خیلی از تریدرهای حرفه‌ای، از جمله خودم، بهش علاقه دارن و استفاده می‌کنن: EMA یا Exponential Moving Average (میانگین متحرک نمایی).
در EMA هم مثل WMA به قیمت‌های آخر وزن بیشتری داده می‌شه، اما روش محاسبه‌ی این وزن متفاوته. نکته‌ی کلیدی اینه که در EMA رشدِ ضرایب از ابتدا تا انتها خیلی سریع‌تر از WMA هست. اصطلاحاً می‌گن EMA یه خورده «وحشی‌تر» از WMA هست.

این ویژگی باعث می‌شه اندیکاتور EMA واکنش بسیار سریع‌تری به تغییرات قیمت داشته باشه. با تغییر قیمت‌های اخیر، ما می‌تونیم شاهدِ تغییرات اساسی و سریع در خط میانگین متحرک باشیم. این سرعت بالا باعث می‌شه EMA برای پیدا کردن نقاط ورود و خروج در بورس و گرفتن سیگنال‌های زودتر از اندیکاتورهای دیگر، گزینه‌ی بهتری باشه.